资产负债表观从资产的本质出发， 强调收益应通过资产和负债变动来确 认和计量，净资产的变动都应计入当期 损益，使之客观公允地反映企业价值和 股东权益的现实变化。利润表观以交 易或事项为中心，认为在会计处理过程 中，因收入和成本合理配比产生收益， 而收入和费用经过合理配比程序后的 余值导致资产和负债的增减变动。本 文从资产负债表观与利润表观的主要 区别着手，分析担保公司如何运用资产 负债表观更好地衡量和评价担保申请 人财务状况。
以资产负债表观为主导
随着我国市场经济的日益完善，无 论是投资者、债权人或担保人对企业的 财务会计信息质量的要求越来越高。 新会计准则中的财务报表体系重心变 为资产负债表，进而促使企业着眼于企 业自身可持续发展，要求企业确保会计 信息的真实可靠，真正反映企业资产和 负债。通过企业净资产来评估企业价 值和股东财富，改变了传统利润表观以 短期盈利能力判断企业价值的状况。 此举可合理管理资产和负债，优化资产 和资本结构，提高财务报表使用者的决 策水平。所以担保公司对企业尽职调 查中以资产负债表观为主导的审核思 路至关重要。 担保公司在对企业尽职调查中也应 该以资产负债表观为指导，从收入费用 的审核为主转为资产负债的审核为 主。在尽职调查中，为了更好地衡量和
评价担保申请人财务状况，应较多关注 在企业财务报表中资产、负债和净资产 的质量，要求审核人员克服短视行为， 关注企业长期发展的潜力。 首先，从资产负债入手，通过现行估 值技术，主要看企业是否高估资产或低 估负债，对于减值的资产是否及时计提 资产减值准备，对于预计负债是否进行 合理确认，特别是对于企业资产在未来 可能产生的效益是否进行合理评估，是 否严格规定企业应承担的义务。 资产负债表观最主要的是确保企业 资产和负债能公允计量，即采用公允价 值计量模式，以此计算企业的收益。即 使在发达国家，公允计量也存在某些客 观的问题。再加上我国经济发展区域差 异明显，市场交易不活跃，而且现行估值 技术有限，企业要获得相关资产和负债 的公允价值，一般为了节省费用就会运 用会计职业判断，这样得到的会计信息 质量不仅可靠性低也给管理层创造了操 纵空间，所以担保公司在尽职调查过程 中，必要时可聘请专业人员进行评估。 其次，通过对财务报表数据进行定 量分析和风险评级，评价担保申请人经 营情况和风险程度。例如，通过资产负 债表中的资产、负债、所有者权益计算 资产负债率或产权比例，分析企业财务 风险；通过计算流动资产和长期资产在 总资产中的比例分析资产的结构，判断 企业类型；通过计算流动资产中各项目 的比重，了解企业资产的流动性及资产 质量等。 再其次，重点关注企业净资产，评价 企业价值。担保公司审核人员应更多 关注被担保企业净资产中留存收益的 变化，因为这部分的净资产才是历年来
企业收益的积累，可以用作再投资和作 为利润分配，且留存收益越多的企业， 财务资源越有保证，可以不必依赖债务 或股东继续注资来实现业务的扩展，当 然偿债能力也越强。 最后，会计理论的核心内容和会计 准则的基本要求是逻辑，所以审核人员 应从逻辑进行判断，会计人员是否合理 运用职业判断，对每项交易和事项的经 济实质是否进行分析，会计处理方法是 否根据会计准则规定的基本原理，并通 过严密的逻辑推理，得出了适当的会计 处理方法。
以利润表观为辅
企业通过财务报表提供有关企业财 务状况、保值增值、经营成果和现金流 量方面的信息，反映基于历史成本的经 营业绩，是财务报告使用者在各方面进 行决策的重要依据。加上当前我国社 会主义市场经济发展状态，特别是公允 价值计量的技术问题没有得到彻底解 决，无论是会计理论还是会计实务，企 业以资产负债表观为主导提供会计信 息都没得到广泛应用。 新会计准则提出财务会计目标是 “决策有用观”和“受托责任观”相互结 合，进一步表明企业应以资产负债表观 为主，利润表观为辅，二者相互融合，更 多程度发挥资产负债表观的指导作用。 所以担保公司在尽职调查过程中应考察 企业会计信息的可靠性，以资产负债表 观为主，利润表观为辅，做到二者平衡。 在资产负债表观下，收益是通过净 资产的增减变动来计算的，以总额列式， 只能看到一个概括的收益情况，而在利
润表观下，收益的计量以具体的交易或 事项历史成本来计量，会计信息具有良 好的可靠性，而且采用配比原则，更加关 注每笔交易所涉及的收入和费用的配 比，故可以以财务报表中利润表信息的 详细收益明细作为资产负债表的补充说 明。担保公司在尽职调查中通过审核利 润表，可进一步复核企业经营状况。从 利润表可以看出企业在特定时间内的销 售收入，以及企业为实现这些销售收入 发生的成本、费用，再扣除缴纳税金后企 业的收益情况，并进一步了解被担保企 业更为详细的收益明细。 总之，尽管在我国采用公允价值计 量存在的很多问题，以资产负债表观为 主导在我国的发展运用受到很多的限 制，但传统的利润表观下提供的会计信 息已经不适应我国经济发展的需要，以 资产负债表观为主导已是大势所趋。 担保公司在对被担保企业尽职调 查中，应以资产负债表观为指导，在会 计理念具体运用过程中强调以资产负 债表观为主，利润表观为辅，既要关注 被担保企业的短期盈利能力，还应关注 其未来的发展趋势。 在当前我国经济发展环境下，担保 公司应规避资产负债表观缺点，充分利 用利润表观的优势，客观评价企业会计 信息的质量。同时，我国应该大力推动 市场经济的发展，进一步完善资本市 场，尽早建立起一个及时有限、客观公 正且可行的公允价值计量平台，给会计 人员、相关职业人员提供公允价值计量 的基础条件，使我国企业及相关单位在 日常财务处理和执业过程中更好地走 向国际市场，与国际大环境趋同。 （本文仅代表作者个人观点）■陈文达 徐成娇/